PLN akan Sekuritisasi PLTU Suralaya

PT PLN (persero) Tbk bakal melakukan sekuritisasi EBA pada piutang PT Indonesia Power.

Rencana sekuritisasi dari anak perusahaan PLN di bidang pembangkitan listrik itu dilakukan dalam kurun lima tahun dengan target pendapatan dana segar Rp10 triliun.

Aset piutang PT Indonesia Power yang diagunkan dalam skema sekuritisasi menurut rencana ialah PLTU Suralaya di Cilegon, Banten.

Nama penjamin pelaksana emisi (underwriter) untuk menyukseskan sekuritisasi aset itu belum didapatkan.

"Selama lima tahun yang akan diberikan dari hasil pembangkit itu per tahunnya sebesar Rp2 triliun. Tidak ada pengalihan saham. Pemerintah tetap sebagai pemilik saham PLN 100%. PLN pun tetap sebagai pemilik saham Indonesia Power," ungkap Kepala Satuan Komunikasi Korporat PLN I Made Suprateka saat mengunjungi unit Pembangkitan Saguling PLTA Lamajan, Bandung, Sabtu (6/5).

PLN, kata Made, menggaransi tidak ada penjualan aset perseroan dalam proses sekuritisasi aset pada tahun ini.

Rencana sekuritisasi Efek Beragun Aset (EBA) dilakukan dengan mengonversi pendapatan di masa depan menjadi surat berharga untuk mendapatkan dana tunai di awal.

"Jadi tidak benar kalau kita menjual aset. Yang dilakukan ialah menyekuritisasi potensi pendapatan di masa depan (future cash flow) seperti piutang ke dalam surat berharga," ujarnya.

Rencana sekuritisasi EBA dilakukan lantaran perusahaan membutuhkan dana yang cukup besar dan cepat untuk membangun proyek infrastruktur kelistrikan yang lebih banyak di Indonesia.

Dengan begitu, megaproyek 35 ribu megawatt (Mw) bisa terealisasi dengan baik.

Di sisi lain, lanjut dia, jumlah pinjaman bank ke PLN sudah mendekati limit pinjaman maksimal yang bisa diberikan kepada suatu perusahaan sesuai dengan ketentuan.

"Jadi sekuritisasi dilakukan bukan karena PLN kesulitan mencari dana. Ini hanya salah alternatif mencari tambahan selain meminjam bank dan menerbitkan surat utang," beber Made.

Saat ini, ungkap Made, perseroan juga sudah memperoleh pendanaan melalui beberapa model, seperti obligasi, pinjaman bank, serta penerusan pinjaman atau subsidiary loan agreement. (Tlc/E-2)